税制適格年金から企業型確定拠出年金へ移換
私の確定拠出年金は、個人型(イデコ）ではなく、企業型です。2001年に確定拠出年金制度が始まってすぐ、私の勤めていた会社が確定拠出年金制度を導入しました。私は全額を外国株式インデックスファンドに投資しました。私の勤めていた会社は、もともと税制適格年金制度を導入していたので、そこに積み立ててあった、私の分の資金をこの外国株式インデックスファンドに順次移換したのです。
9割が銀行預金を選択
私の勤めていた会社の社員は、9割が銀行預金を選択し、私のように外国株式インデックスファンドを選択した人は少なかったはずです。しかも、積み立てていた資金全額を集中的に投資したのですから、当時としては稀有な選択方法だったと思います。しかし、投資は、確定拠出年金という一つの分野だけ見るのではなく、厚生年金、確定給付年金、自分の金融資産全体の中の一つの資産としてバランスよくみる必要があります。
確定拠出年金は年金全体の中のほんの一部
厚生年金や確定給付年金は変動リスクがほとんどなく、極めて安定した収入になりますが、インフレには弱いというデメリットも有ります。その点をカバーしてくれるのが外国株式インデックスファンドだと考えています。しかも金額的に見れば、厚生年金は今後死ぬまでに数千万円を受給するのですから、確定拠出年金はできるだけリスク・リターンの高い銘柄を選ぶべきです。その結果、今のところ、評価額は元本の2倍以上に増えていて、今後10年間そのままにしておけば、更に2倍になるという皮算用をしています。
リーマンショックで4割減
移管した資金は、約600万円でしたが、移換を終えたころにリーマンショックに襲われ、400万円まで下落しました。その後世界の株式相場が向上したために、私の確定拠出年金の評価額も上昇しました。
管理機関をコストの観点から変更
管理機関はみずほ銀行のままだったのですが、その商品は信託報酬の高い銘柄しか扱っていないので、3年ほど前に、野村證券に移換して、外国株式インデックスファンドを選択しました。私のように、定年などで退職して、自由に管理機関を選択できるようになった人は、信託報酬の安い銘柄を提供してくれる機関に移管するのも有効かもしれません。
野村證券の確定拠出年金銘柄
野村證券は下の表の通り18銘柄あります。
私の選んだのは、13番目の 外国株式 パッシブ 野村ＤＣ外国株式インデックスファンド・ＭＳＣＩ－ＫＯＫＵＳＡＩ[野村ＤＣ外国株式インデックスＦ] で、信託報酬は0.15%ですから低コスト銘柄です。パッシブというより、アクティブと言った方が、かっこよく思えるかも知れませんが、個人の長期投資では、アクティブは無駄なエネルギー消費、つまりお金の無駄遣いですから、パッシブ、インデックスを選ぶようにしましょう。
| 商品 | 商品名 | 信託報酬(税込） | ||
| 1 | バランス型 | アクティブ | 野村ＤＣ運用戦略ファンド（マイルド）[野村ＤＣ運用戦略Ｆマイルド] | 0.66% |
| 2 | バランス型 | アクティブ | 野村ＤＣ運用戦略ファンド[野村ＤＣ運用戦略ファンド] | 0.88% |
| 21 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０３０（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０３０野村ＤＣ] | 0.37% |
| 22 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０３５（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０３５野村ＤＣ] | 0.37% |
| 23 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０４０（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０４０野村ＤＣ] | 0.40% |
| 24 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０４５（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０４５野村ＤＣ] | 0.40% |
| 3 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０５０（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０５０野村ＤＣ] | 0.40% |
| 25 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０５５（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０５５野村ＤＣ] | 0.40% |
| 26 | バランス型 | パッシブ | マイターゲット２０６０（確定拠出年金向け）[マイターゲット２０６０野村ＤＣ] | 0.40% |
| 4 | バランス型 | パッシブ | マイバランスＤＣ３０[マイバランスＤＣ３０・野村] | 0.15% |
| 5 | バランス型 | パッシブ | マイバランスＤＣ５０[マイバランスＤＣ５０・野村] | 0.15% |
| 6 | バランス型 | パッシブ | マイバランスＤＣ７０[マイバランスＤＣ７０・野村] | 0.15% |
| 7 | 国内株式 | アクティブ | リサーチ・アクティブ・オープン（確定拠出年金向け）[リサーチアクティブＯ野村ＤＣ] | 1.12% |
| 27 | 国内株式 | アクティブ | ひふみ年金[ひふみ年金（野村ＤＣ）] | 0.84% |
| 8 | 国内株式 | パッシブ | 野村ＤＣ国内株式インデックスファンド・ＴＯＰＩＸ[野村ＤＣ国内株式インデックスＦ] | 0.15% |
| 9 | 国内株式 | パッシブ | 野村日経２２５インデックスファンド（確定拠出年金向け）[野村日経２２５インデＦ野村ＤＣ] | 0.28% |
| 10 | 国内債券 | パッシブ | 野村ＤＣ国内債券インデックスファンド・ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合[野村ＤＣ国内債券インデックスＦ] | 0.13% |
| 11 | 外国株式 | アクティブ | キャピタル世界株式ファンド（ＤＣ年金用）[キャピタル世界株式Ｆ野村ＤＣ] | 1.56% |
| 12 | 外国株式 | アクティブ | フィデリティ・グローバル・エクイティ・オープンＢ（為替ヘッジなし）（確定拠出年金向け）[フィデリティＧＯ・Ｂ野村ＤＣ] | 1.74% |
| 13 | 外国株式 | パッシブ | 野村ＤＣ外国株式インデックスファンド・ＭＳＣＩ－ＫＯＫＵＳＡＩ[野村ＤＣ外国株式インデックスＦ] | 0.15% |
| 14 | 新興国株式 | パッシブ | 野村新興国株式インデックスファンド（確定拠出年金向け）[野村新興国株式インデックスＦ] | 0.62% |
| 20 | 外国債券 | アクティブ | 野村ＤＣ・ＰＩＭＣＯ・世界インカム戦略ファンド（為替ヘッジあり）[野村ＰＩＭＣＯ世界インカム戦略] | 1.10% |
| 15 | 外国債券 | パッシブ | 野村ＤＣ外国債券インデックスファンド[野村ＤＣ外国債券インデックスＦ] | 0.15% |
| 16 | 新興国債券 | パッシブ | 野村新興国債券インデックスファンド（確定拠出年金向け）[野村新興国債券インデックスＦ] | 0.61% |
| 17 | 国内REIT | アクティブ | 野村Ｊ－ＲＥＩＴファンド（確定拠出年金向け）[野村Ｊ－ＲＥＩＴ・Ｆ野村ＤＣ] | 1.05% |
| 18 | 海外REIT | パッシブ | 野村世界ＲＥＩＴインデックスファンド（確定拠出年金向け）[野村世界ＲＥＩＴインデックスＦ] | 0.36% |